РусГидро предлагает за счет будущей допэмиссии консолидировать дальневосточные активы, в том числе ДВЭУК

(расширенная версия, добавлены абзацы 8-10)

Москва. 28 июля. ИНТЕРФАКС - ПАО "РусГидро" (MOEX: HYDR) предлагает за счет допэмиссии консолидировать свои дальневосточные активы, сообщил "Интерфаксу" источник в отрасли. По его словам, соответствующее предложение высказал глава компании Евгений Дод в письме на имя вице-премьера Юрия Трутнева.

"Предлагается рассмотреть комплексную консолидацию дальневосточных активов", - сказал источник, назвав в качестве объектов консолидации ПАО "РАО Энергетические системы Востока", ПАО "Дальневосточная энергетическая компания" (MOEX: DVEC) ("ДЭК") и государственное АО "Дальневосточная энергетическая управляющая компания" ("ДВЭУК") (99,99%).

Провести консолидацию планируется в рамках готовящейся допэмиссии "РусГидро", основным мероприятием станет внесение ВТБ (MOEX: VTBR) в уставный капитал "РусГидро" 85 млрд рублей для рефинансирования долга "РАО ЭС Востока" (MOEX: VRAO), который достиг критических отметок.

При этом Е.Дод также предложил осуществить внесение Якутией в уставный капитал "РусГидро" бюджетных ассигнований в размере 1 млрд рублей для инвестирования во внеплощадочную инфраструктуру Якутской ГРЭС-2.

Для реализации дальнейших шагов по сделке требуется издание указа президента РФ в части условий дополнительной эмиссии. Источник также отметил, что вице-премьер РФ Юрий Трутнев поручил Минэнерго РФ, Минэкономразвития, Минфину в связи с планируемым проведением допэмиссии внести в правительство РФ проект указа президента РФ "О дальнейшем развитии ПАО "РусГидро" в целях рефинансирования задолженности по кредитам и займам ПАО "РАО ЭС Востока" и консолидации активов ПАО "РусГидро". Срок исполнения - 3 августа 2015 года.

Консолидация дальневосточных активов предусматривается долгосрочной стратегией развития "РусГидро", которая была утверждена в ноябре 2014 года. Сообщалось, что компания ведет переговоры о выкупе доли "СУЭК" в своих активах. В настоящее время "РусГидро" принадлежит 84,4% в "РАО ЭС Востока" и 51,03% в "ДЭК".

Ранее также сообщалось, что государственная "ДВЭУК", которая строила генерирующие и сетевые активы на Дальнем Востоке, рассматривала их передачу "РусГидро" и ОАО "ФСК ЕЭС" (MOEX: FEES). Свои активы в июне 2014 года эта компании оценивала в сумму 50-55 млрд рублей.

Как сообщалось, ВТБ может получить 20% в "РусГидро" в обмен на выкуп допэмиссии на 85 млрд руб. с заключением форвардного контракта на 5 лет. В свою очередь "РАО ЭС Востока" выпустит облигации, которые будут обеспечены государственной гарантией на 12 лет, отмечает источник, знакомый с текстом письма. Облигации будут выполнять функцию залогового инструмента в ЦБ РФ для удешевления финансирования для "РусГидро". При этом по истечению 5 лет на сумму возможного обязательства компании перед ВТБ ему могут быть предоставлены данные облигации. В течение срока действия форвардного контракта, ВТБ, совместно с "РусГидро", осуществит действия, направленные на продажу акций "РусГидро" стратегическому инвестору при условии принятых государством решений по приватизации компании и снижению доли РФ в ней до 50% плюс 1 акция до 2016 года. В настоящее время доля РФ в компании - 66,8%.

По истечении срока расчетного форвардного контракта, в случае продажи банком пакета акций "РусГидро", одна из сторон произведет другой стороне доплату разницы между рыночной стоимостью пакета акций и суммой финансирования с учетом нормы доходности отметил источник, знакомый с письмом.

ВТБ уже определен как оптимальный рефинансирующий банк, с ним подписаны основные условия сотрудничества. С Минфином РФ предварительно согласована возможность предоставления индивидуальной государственной гарантии по облигациям "ЭС Востока" на 44,6 млрд руб.

Уставный капитал "РусГидро" составляет 386 млрд 255 млн 464 тыс. 890 рублей, он разделен на обыкновенные акции номиналом 1 рубль. Росимуществу принадлежит 66,837% акций.

Группа "РусГидро" - энергохолдинг, управляющий гидроэлектростанциями в РФ. Установленная мощность станций группы - более 38 ГВт, включая электрические мощности ОАО "РАО Энергетические системы Востока", а также Богучанскую ГЭС.

Служба энергетической информации

oil@interfax.ru

gas@interfax.ru

utilities@interfax.ru